“黄金反弹可能接近尾声了,看看能不能再抓住一波机会。”4月28日,来自高新区的投资者刘先生刚收到银行发来的短信提醒,贵金属投资业务接下来门槛将有所提高。记者采访了解到,近日,中国工商银行、招商银行、浦发银行等多家银行对贵金属业务进行调整,有的将该业务风险等级调高、同时对客户风险评估调高,有的对无持仓客户进行集中解约,甚至关停贵金属业务。业内人士认为,受国际国内多种因素影响,贵金属价格走势面临较大不确定性,投资者应选择与自己风险承受能力相匹配的投资产品。
□潍报全媒体记者　陈静静
多家银行调整贵金属业务
　　“我行将于2021年5月23日对账户贵金属业务规则和交易系统进行调整……”4月20日,中国工商银行在官网发布公告称,将账户贵金属交易规则进行了修订,包括但不限于:账户贵金属产品的风险级别调整为第5级(R5),客户风险承受能力评估结果要求调整为进取型(C5)等。自2021年5月23日起,风险承受能力评估结果为进取型(C5)的客户可继续在该行办理账户贵金属业务。
　　上述公告还表示,如在本通告期内未注销账户贵金属业务,将视为接受新版产品介绍和交易规则。届时,如在本次账户贵金属业务调整前的最近一次风险承受能力评估结果不符合新版产品介绍和交易规则要求,则客户在2021年5月23日后首次登录电子银行渠道账户贵金属栏目时,系统将提示客户重新评估；如果客户不进行评估或重新评估后的结果不符合要求,其开仓交易将受到限制,平仓交易仍可按照新版交易规则进行。此外,自2021年5月23日起,该行根据新版交易规则,将逐步对符合一定条件的无持仓客户关闭账户贵金属业务功能。
　　不只是工行,早在3月底,浦发银行就已发公告对账户贵金属业务进行调整,自2021年4月6日起,该行账户贵金属业务暂停开仓交易(含买入开仓和卖出开仓)、存量贵金属定投计划暂停执行,平仓交易不受影响；自2021年4月30日起,浦发银行将对账户贵金属业务及贵金属定投业务无持仓客户进行集中解约。
　　招商银行也在近日发布《关于我行双向纸黄金白银、实盘纸黄金白银业务规则调整的通告》,对双向纸黄金白银、实盘纸黄金白银业务的相关规则进行调整,该业务风险等级由原“R3中风险”调整为“R5高风险”,仅风险承受能力评估结果为“A5(激进型)”的投资者适合参与上述业务。对于风险评估结果低于“A5(激进型)”的存量客户,将不能进行双向纸黄金白银的新开仓交易(含买入开仓及卖出开仓)以及实盘纸黄金白银的新增买入交易,对已有持仓的平仓操作不受影响。
　　中国银行则是以短信告知投资者,该行于2021年03月28日起,调整双向账户贵金属产品对客户风险承受能力评估结果的要求至激进型(C5)。
银行此番出手,背后原因究竟为何
　　那么,此番多家银行出手收紧贵金属业务,背后原因究竟为何?“最近贵金属业务风险较大,基于维护客户利益的考虑,我行未来将进一步从严限制账户贵金属业务。如果您有账户贵金属持仓余额,建议择机减少持仓,防控自身风险。”招商银行的客服人员表示。
　　记者注意到,今年以来,黄金等贵金属波动较大,整体走弱。以黄金为例,根据Wind资讯数据显示,截至4月20日,今年以来COMEX黄金期价累计跌幅达6.66%。华安期货最新研报显示,截至4月23日当周(4月19日至4月23日),国际市场COMEX期金收报1776.7美元/盎司,周跌0.2%。
　　“自去年原油期货出现负值之后,国内银行对于贵金属、原油等衍生品的业务逐渐收紧。”我市资深业内人士、金融理财师AFP持证人马大鹏分析认为,银行对贵金属业务的调整主要原因还是在于风险的控制以及对投资者合法消费权益的保护。去年4月20日,WTI原油期货5月合约跌至负值,有部分国内投资者出现了穿仓,此后国内银行业普遍缩减了对于衍生品投资这部分业务的风险敞口,要求严控投资风险。这件事也给银行业、金融机构和投资者都敲警钟——这项业务并不是所谓的“低风险”。
　　城区一家国有银行的网点客户经理张先生表示,此前该行的贵金属业务对有需要的客户只需要进行风险测评,现在开户不仅要求做风险测评还要求进行专业知识测评。“有个别客户在贵金属业务开户时专业知识测评未通过,最终无法开户。”张先生表示。
选择风险承受能力内的投资产品
　　去年美国WTI原油期货5月合约“穿仓”事件后,国内监管部门就强化了金融机构对投资者合法权益的保护,机构对此类业务态度趋于谨慎。早在去年11月,多家银行就紧急叫停了贵金属新开户交易。
　　光大银行金融市场部分析师周茂华认为,银行近期的举动意味着机构在收缩账户贵金属投资业务,降低贵金属投资风险敞口。在贵金属市场行情明朗前,短期内机构对该业务将继续保持谨慎,但并不意味着机构会彻底关闭此类业务。
　　业内人士认为,虽然贵金属本身辨识度和天然信用度高,但贵金属市场的价格波动并不亚于其他高风险投资品种,同样也属于高风险市场,近段时间贵金属投资风险明显加大,银行为控制风险、保护投资者权益而采取上述措施。
　　数据显示,截至4月20日,今年以来COMEX黄金期价累计跌幅达6.66%。世界黄金协会数据显示,3月全球黄金ETF持仓下降107.5吨,是连续第二个月出现史上规模前十的净流出。
　　平安证券研究分析认为,相对一季度而言,二季度的宏观环境更加有利于黄金价格上行,黄金存在阶段性机会。但在全球经济整体复苏的背景下,不宜对黄金价格反弹幅度期待过高。
　　对于普通的投资者而言,马大鹏认为,从目前来看,受国际国内诸多因素的影响,贵金属、大宗商品等,很多价格走势面临较大不确定性。他提醒投资者要注意风险,一方面选择和自己风险承受能力相匹配的投资产品,另一方面已经买了这种产品的投资者要时刻关注海内外的相关情况,及时调整仓位。